【延伸閱讀】摩根士丹利從高盛瑞信手中“偷”到平安360億定增大單

　　北京時(shí)間12月4日凌晨消息，香港的銀行家稱(chēng)，摩根士丹利是多年以來(lái)最大膽的“交易盜賊”，原因是該行在最后時(shí)刻從高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)手中搶走了一項(xiàng)47億美元的私募配售交易，而此前這兩家大投行原以為這項(xiàng)交易已經(jīng)是其囊中之物。

　　這項(xiàng)交易使得摩根士丹利在本周迅速竄上亞洲市場(chǎng)“聯(lián)賽排名表”的首位，使其獲得了平安保險(xiǎn)私募配售交易唯一承銷(xiāo)商的地位，而高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)則因此而淪為金融顧問(wèn)。

　　直到上周日早上為止，高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)的銀行家還以為這項(xiàng)交易已經(jīng)被他們收入囊中。此前，平安保險(xiǎn)已經(jīng)暫時(shí)批準(zhǔn)了這兩大投行選擇的投資者人群，一名消息人士曾對(duì)此作出描述稱(chēng)，這就像是雙方已經(jīng)走上“（婚禮）圣壇，并且已從口袋中拿出了戒指”。

　　但到同日下午，這兩家投行卻被告知，由摩根士丹利編制的一份投資者名單已經(jīng)贏得了這項(xiàng)交易。有報(bào)道稱(chēng)，這份名單上列出的投資者包括阿里巴巴集團(tuán)創(chuàng)始人馬云和騰訊創(chuàng)始人馬化騰等，而交易的定價(jià)也遠(yuǎn)高于高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)此前的計(jì)劃。摩根士丹利、高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)均拒絕就此置評(píng)。

　　大型投行對(duì)股票市場(chǎng)業(yè)務(wù)的爭(zhēng)奪十分激烈，在亞洲市場(chǎng)上尤其如此，原因是通常情況下這一市場(chǎng)在整個(gè)行業(yè)的總收入中所占比例高達(dá)40%左右，而相比之下美國(guó)或歐洲市場(chǎng)的占比則只有四分之一。

　　銀行家稱(chēng)，高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)最早采取行動(dòng)開(kāi)始建立一份合適的投資者名單，但其花費(fèi)的時(shí)間長(zhǎng)于此前預(yù)期，從而促使平安保險(xiǎn)向其他投行開(kāi)放了這項(xiàng)交易。此前，中國(guó)證監(jiān)會(huì)異乎尋常地在其網(wǎng)站上宣布批準(zhǔn)這項(xiàng)交易，令平安保險(xiǎn)及銀行家感到措手不及，從而推動(dòng)平安保險(xiǎn)在將近一個(gè)月以前公布了其籌資計(jì)劃。

　　在這項(xiàng)交易的安排問(wèn)題上，其龐大的規(guī)模以及平安保險(xiǎn)想要限制投資者名單的意愿使其變得復(fù)雜化，而該公司之所以會(huì)有這種意愿，是因?yàn)閷?duì)中國(guó)公司進(jìn)行的私募配售交易來(lái)說(shuō)，如果其牽涉的投資者為10名或10名以下，則可免于將交易收入的10%作為“稅收”繳納給中國(guó)國(guó)家社會(huì)保障基金。

　　其他銀行業(yè)曾試圖搶先完成合適投資者名單，但到上周末為止，只有高盛集團(tuán)和瑞士信貸集團(tuán)完成了這項(xiàng)指令。

　　一名并未牽涉到這項(xiàng)交易中去的高級(jí)股票市場(chǎng)銀行家說(shuō)道：“我曾看到過(guò)許多交易因?yàn)檫@樣或那樣的理由而與簿記人發(fā)生糾紛，或是阻止一家銀行參與交易的某個(gè)部分，但對(duì)于這種規(guī)模的交易來(lái)說(shuō)，我從沒(méi)想過(guò)會(huì)發(fā)生這種事情。”

　　據(jù)數(shù)據(jù)提供商Dealogic統(tǒng)計(jì)的數(shù)據(jù)顯示，在贏得這項(xiàng)交易以后，摩根士丹利在亞洲股票資本市場(chǎng)上的排名從第三位迅速攀升至首位，今年以來(lái)該行負(fù)責(zé)承銷(xiāo)的亞洲（除日本以外）股票交易的總價(jià)值已達(dá)162億美元。高盛集團(tuán)、摩根大通和瑞士信貸集團(tuán)則分列第二到四位，分別為141億美元、118億美元和115億美元。（星云）

　?。?014-12-04 05:51:12）